智能学习帮 发表于 2022-5-6 16:43:57

三角对冲套利,最安全的套利方式之一

角对冲套利---对冲套利最安全的方式之一,三角对冲我们来来回回研究快两年了,一直在都在改进中,经过了一年的修改,原版在新版的基础上盈利能力提升了,风险也会相应减少。




三角对冲赢利原理:简单理解就是两个直盘货币和一个交叉盘货币之间的相互对冲。它利用三种外汇对合理交叉价格的暂时性偏离来实现套利。理论上如果我们拥有很低延迟的下单平台,并且可以获得较低的买卖价差,那么我们有机会实现无风险套利。


先举一个简单的例子:



为了方便理解,我们在这里不考虑买卖的价差和报价无法成交的情况。如果我们可以获得如下三个报价,我们有无风险套利的机会吗?
答案是有的。以下是我们的套利步骤:


1.Yens 118/$


2.$1.81/pound


3.Yens 204/pound(这里Yens是日元,$代表美元,pound代表英镑)


以下是套利步骤:


1.先观察JPY/GBP实际交叉汇率:Yens 204/pound


2.计算JPY/GBP合成交叉汇率: = 1.81 * 118 = Yens 213.58/pound。


3.假设我们有204日元,我们做以下三步交易:将204日元转化成1英镑,然后将1英镑转化成1.81美元,再将1.81美元转化成213.38日圆


4.我们获得了213.38 - 204 = 9.38日元的无风险收益。


注意:在这里我们要明白一个核心的概念:合成交叉汇率(Synthetic cross rate)和其价格的偏离,由于大部分的外汇对是基于美元的(比如GBPUSD,EURUSD),我们把不是美元为基础货币的外汇对称为交叉汇率(比如英镑对欧元,GBPEUR)。然而,基于对低流动性和市场冲击的考虑,很多机构投资者无法直接大量购买交叉外汇对,他们会使用一种合成的方法:GBP/EUR = GBP/USD * USD/EUR。


由于GBP/USD 和USD/EUR有着很大的流通性,因此他们很容易的通过这个合成公式获得了对GBP/EUR的配置。由于外汇市场的高流通性,市场在大部分时间是有效的,因此合成价格应该等于市场价格。然而,市场有时会处于短暂的失衡,使得交叉货币对的市场价格和合成价格发生偏离。当这种偏离足够抵消我们的交易成本时,我们便可使用三角套利的方法实现无风险利润。










三角对冲建议货币对:


EURUSD、GBPUSD、EURGBP;AUDUSD、NZDUSD、AUDNZD


USDJPY、GBPUSD、GBPJPY;USDJPY、EURUSD、EURJPY;


USDCHF、GBPUSD、GBPCHF;AUDUSD、GBPUSD、GBPAUD;


NZDUSD、GBPUSD、GBPNZD;AUDUSD、EURUSD、EURAUD;


NZDUSD、EURUSD、EURNZD;USDCAD、GBPUSD、GBPCAD;


建议加载周期:1小时


三角对冲策略的优点:


1、多币种对冲分散策略,风险分散;


2、资金回撤低,盈利稳定;


3、行情不相关, 不用担心行情涨跌、震荡或单边。
参数截图:




智能学习帮 发表于 2023-4-7 11:13:15


Money520 发表于 2023-8-13 13:14:28

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